金融工程期末考试题及答案
答：妈的 老子终于做出来了 BACDABDCDDCCBA 4、允许现货卖空行为。5、当套利机会出现时，市场参与者将参与套利活动，从而使套利机会消失，我们算出的理论价格就是在没有套利机会下的均衡价格。6、期货合约的保证金帐户支付同样的无风险利率。这意味着任何人均可不花成本地取得远期和期货的多头和空头地位...
答：1,现在美元/日元=0.0083333，变动0.0001，变动率1.2%，考虑保证金比率2%，实际收益率60 2、3不太懂。4，1.055^2/1.045=1.06510，远期利率6.510
答：有效期还有6个月欧式看涨期权，标的资产为某种股票，该股票当前市场价格为42元，期权合约中的执行价格为40元，股票价格的波动率为每年20%，6个月期无风险年利率（连续复利）为10%。⑴试计算该欧式看涨期权的价格。⑵该欧式看涨期权的时间价值和内在价值各为多少？
答：过去几十年中，西方金融市场中金融工程学的发展和进步是诸多因素共同作用的结果。这些因素可以分为环境因素和企业内部因素。环境因素是对企业经营活动有重大影响的外部性条件。外部因素有如下几点：1.价格的易变性。70年代两次石油价格冲击，导致全球通货膨胀的加剧，通胀的压力导致了市场浮动利率的盛行。金融...
答：1.多头同价对敲，就是看涨和看跌的期权费一样，就都假设为c吧。那么那标的资产的价格波动大于2c是将可以获得盈利。也就说，无论标的资产（一般是股票）的价格从你购买期权的日到期权到期日的价格上涨还是下跌，只要涨跌的程度大于2c都可以获得盈利，且波动幅度越大，盈利越大。若波动幅度小于2c，则...
答：5*e^(-0.1/2) = $4.76 涨跌，都不能超过这个价值。股票的涨跌是由供求关系决定的。 当库存供不应求时，库存就会上涨； 当供大于求时，库存下降。 另外，当市场环境好的时候，大部分股票的股价自然会上涨，市场的力量足以推高股价。 当市场环境不佳时，股价下跌也是正常的。一般来说，股票涨跌...
答：远期价格=即期价格*（1+R），R在-1到1之间。所以远期价格和即期价格也是正相关，但由于R不确定，我选D
答：Cu=50-43=7 Cd=0 hedge ratio=7/(50-32)=0。39 0.39x40+C(call option price)=0.39x32/e^(0.08)C=4.08
答：（1）在固定利率市场B公司比A公司多付1.00%，但在浮动利率市场只比A公司多付0.4%，说明B公司在浮动利率市场有比较优势，而A公司在固定利率市场有比较优势。现在假如B公司想按固定利率借款，而A公司想借入浮动利率资金。由于比较优势的存在将产生可获利润的互换。通过互换可节省总利率：(LIBOR+0.10%...
答：现在美元兑欧元的汇率是1.28，6个月后美元兑欧元的汇率是1.24，说明6个月后欧元要升值，所以现在要买以后会升值的资产。步骤一 向银行以2%的年利率借入 欧元，6个月后回馈给银行的本息收益为(1+2%/2)^1=1.01 步骤二 将借来的 欧元 以1.28的美元兑欧元的汇率兑换成 美元，兑换后的...
网友评论：
充新13990687968：
金融工程考试题目,急急急!!!!! -
46672汲蒋
： 远期利率协议是买入者对将来融资成本(参考利率)的锁定,本例GE公司买入3*6远期利率协议,3个月后结算日利率低于协议参考利率,GE公司应该支付给花旗银行结算金.具体数额为: [2000万*(8%-7.8%)*91/360]/(1+7.8%*91/360)=9915.61美元
充新13990687968：
一道金融工程关于期货的题、某公司三个月后有一笔100万美元的现金流入,为防范美元汇率风险,该公司可以考虑做一笔三个月期金额为100万美元的()... -
46672汲蒋
：[答案] 这里说的是期货合约. 但是,实际上美元期货只有国外有交易,因此,涉及的只能是美元.是以美元为标的.
充新13990687968：
一个金融工程考试题目:金融与财务的区别 -
46672汲蒋
： 1、概念不同 金融是货币流通和信用活动以及与之相联系的经济活动的总称,广义的金融泛指一切与信用货币的发行、保管、兑换、结算,融通有关的经济活动,甚至包括金银的买卖,狭义的金融专指信用货币的融通. 金融的内容可概括为货币...
充新13990687968：
高分求金融工程习题过程! 假设当前市场上长期国债期货的报价为93 - 08,下列债券中交割最便宜的债券为 -
46672汲蒋
： 实际上这道题只要用债券市场的报价除以转换因子看谁的数值少就知道答案了,原因是债券交易的转换因子实际上就是把不同种类的债券品种转换成统一的标准券的数量一种形式.注意一点,这些国债的报价中整数后的数字实际上是代表多少个三十分之一,如-16实际上就是代表16/32即0.5. 根据题目的已知条件可得: A债券=99.5/1.0382=95.84 B债券=118.5/1.2408=95.5 C债券=119.75/1.2615=94.93 D债券=143.5/1.5188=94.48 由于计算出来的数值是D最少的,故此选D.
